Unter einem Cap-Darlehen versteht man ein Darlehen, bei dem der Zinssatz stets variabel ist und nicht zu Beginn des Darlehensvertrages ein fester Zinssatz vereinbart wird. Damit die Zinsen nicht ins Unermessliche steigen können, wird eine Zinsobergrenze, der sogenannte Cap, im Vertrag festgeschrieben. Von besonderer Bedeutung wird ein derartiges Cap-Darlehen dann, wenn man mit einem Sinken des Zinsniveaus rechnet.

Das Cap-Darlehen funktioniert folgendermaßen: Die Zinsen werden beispielsweise nicht für einen 10-jährigen Zeitraum festgelegt, sondern alle 6 Monate neu bestimmt. Die Höhe der Zinsen orientiert sich am derzeitigen Zinsniveau, was sich wiederum dem EURIBOR anpasst. Unter dem EURIBOR versteht man einen Zinssatz, in dessen Höhe der Geldverleih unter den Banken selbst stattfindet. An diese Zinsen werden dann die Zinsen des Cap-Darlehens angeglichen. Der Zinssatz des EURIBOR ist für jedermann einzusehen, wodurch die Korrektheit der Zinsen des Cap-Darlehens jederzeit nachgeprüft werden kann.

Die Vorteile eines Cap-Darlehens liegen darin, dass man trotz flexiblen Zinssätzen kein Risiko eingeht. Durch die vereinbarte Zinsobergrenze ist man gegen einen erheblichen Anstieg der Zinsen gesichert, sowie es beispielsweise bei den klassischen Darlehensformen wie dem Annuitätendarlehen der Fall ist. Ein weiterer Vorteil des Cap-Darlehens ist, dass man bei jeder Zinsanpassung, die meist halbjährlich stattfindet, die Möglichkeit bekommt eine Sondertilgung einzureichen.

Des Weiteren ist zu erwähnen, dass die Konditionen für ein Cap-Darlehen derzeit wesentlich günstiger sind als die für andere Darlehensformen. Die Zinsen für ein kurzzeitiges Darlehen sind in der Regel niedriger als die, welche über einen sehr langen Zeitraum vereinbart werden. Der wohl größte Vorteil, den ein Cap-Darlehen bietet ist der, dass man stets flexibel bleibt. Würde man doch gerne die Zinsen für einen längeren Zeitraum festschreiben lassen, so ist der Wechsel auf ein langfristiges Darlehen jederzeit möglich.

Neben den vielen Vorzügen, die ein Cap-Darlehen bietet, gibt es allerdings auch ein paar Nachteile dieser Darlehensart. Steigen die Zinsen an, so vermehren sich auch die Cap-Darlehenszinsen bis hin zur vereinbarten Zinsobergrenze. Dadurch, dass die Zinsen sich jederzeit ändern und somit auch die Rückzahlungsraten, ist dies mit erheblichen Bearbeitungsgebühren in den Banken verbunden, die verständlicherweise vom Kunden bezahlt werden müssen. Was sich ebenfalls nachteilig auswirken könnte ist, dass die Bonitätsbestimmungen für Kunden eines Cap-Darlehens etwas strenger gehalten werden als bei einem klassischen Annuitätendarlehen.

Wichtig ist, dass Sie bei ihrem Kredit, den sie beispielsweise in Form von Baugeld, aufnehmen müssen, darauf achten, dass Sie einen Baugeldvergleich machen. Stellen Sie die Konditionen und die Zinsen verschiedener Banken gegenüber und entscheiden Sie sich dann für die Finanzierung, die Ihnen die günstigsten Konditionen anbietet.